Robo-asesores como Betterment y Wealthfront han estado explotando en los últimos dos años. En noviembre de 2015, Betterment anunció que habían superado los $ 3 mil millones en activos bajo administración. Wealthfront no está muy lejos con $ 2.6 mil millones.
Los servicios de inversión como estos ofrecen conveniencia y experiencia por una fracción del costo de un asesor financiero.
Si bien es significativamente más barato que un asesor financiero de carne y hueso, los robo-advisors son t gratis. Las tarifas para Betterment son .25% para todos los saldos de menos de $ 2 millones (sin tarifas adicionales si su saldo supera los $ 2 millones); Wealthfront administra sus primeros $ 10,000 gratis, y sus las tarifas comienzan en .25% una vez que usted # x20. Pero, debe tenerse en cuenta que Wealthfront ofrece una planificación financiera completamente gratuita que puede ayudarlo a planificar la jubilación, los gastos de la universidad, la compra de viviendas y más.
- Cómo entender las tarifas de inversión
- Cómo calcular las tarifas de robo-advisor
- ¿Vale la pena los robo-advisors?
- Los asesores de Robo le ofrecen conveniencia y tranquilidad
- Resumen
Cómo comprender las tarifas de inversión
Al comparar el costo de un fondo mutuo o ETF, debe observar la relación de gastos. El índice de gastos es el porcentaje de honorarios que el fondo cobra a paga por su administración.
Los fondos administrados activamente (los que tienen una persona que lo dirige) son los más costosos. Los fondos indexados se administran pasivamente y cuestan mucho menos.
Fondos de fecha objetivo
Un tipo de fondo indexado es un fondo de fecha objetivo nbsp, que tiene como objetivo su fecha planificada de jubilación, cambiando las inversiones a medida que envejece.
Esta sería una forma muy simple para que usted configúrelo y olvídelo cuando invierta para la jubilación. Elija una fecha en la que usted esperaré jubilarme y poner todo su dinero en ese fondo.
Según Morningstar, el índice de gastos promedio de los fondos de fecha objetivo es de alrededor del 0,78%. Entonces, por cada $ 100,000 que haya invertido en el fondo, usted pagará $ 780 en tarifas.
Pero eso es el fondo promedio de fecha objetivo. Un fondo de fecha objetivo de Vanguard podría costar tan solo 0.14%. Eso es como obtener un 82% de descuento!
ETF
Pero, ¿qué pasa si no lo hace? t desea utilizar un fondo de fecha objetivo? ¿Qué pasa si quieres un poco más de libertad y flexibilidad? En Vanguard, puede recoger fondos cotizados en bolsa bien diversificados (como el ETF del Mercado de Valores Total) por tan solo 0,05%.
Los ETF son una innovación nueva y son similares a los fondos mutuos, solo ellos ese negocian en el intercambio (de ahí el nombre) como acciones. Esto los hace más versátiles y líquidos que un fondo mutuo.
Eso es indudablemente barato. Pero cuáles quieres y cuánto dinero debes poner en cada uno? Ese es el dilema de ir solo.
Cómo calcular las tarifas de robo-advisor
En primer lugar, cuando use un robo-advisor, usted todavía tendrá que pagar la relación de gastos de los fondos en los que usted invertido. re no hay forma de evitar eso.
Además de eso, usted pagará una tarifa al robo-inversor por hacer el trabajo por usted. Ellos elegiré sus fondos y los reequilibraremos según sea necesario.
Ahora, vamos a ver lo que esto podría costarle a largo plazo.
¿Vale la pena los robo-advisors?
Para darle una idea de la forma en que se suman estas diferentes tarifas a lo largo de los años, realizamos una prueba. Aquí están nuestras suposiciones:
- Usted está ahorrando $ 5,500 por año en un IRA (o alrededor de $ 458 por mes).
- Obtiene un rendimiento anual promedio del 5%.
- Usted tiene 25 años. Esto le da unos 40 años hasta la edad de jubilación.
Con respecto a las tarifas,voy a usar 0.25% como tarifa para un robo-advisor, ya que esa es la tarifa promedio en Betterment y Wealthfront. Para obtener una lista completa de robo-advisors que nosotros he revisado, vaya aquí.
Para estimar el costo de un asesor financiero,usaré nuestra estimación del 2% del valor total del activo administrado.
Aquí hay algunas otras notas y suposiciones de la tabla a continuación:
- La primera columna (Valor de cartera *) es el valor estimado como si no pagara tarifas y obtuviera un rendimiento anual del 5%
- El resto de las columnas son cómo se vería esa misma cartera si invirtiera utilizando cada uno de los 4 métodos (un fondo indexado, un fondo de fecha objetivo, Betterment o un asesor financiero)
- El número entre paréntesis es el monto en dólares que ustedpierde en las tarifas (desde la cartera original sin tarifa) hasta ese momento (por lo que el valor de la cartera que se muestra es el valor después de las tarifas)
- Las tarifas estimadas para el fondo índice y las carteras de fondos de fecha objetivo fueron 0.05% y 0.14%, respectivamente, según las estimaciones de Vanguard que noté anteriormente
- Estas cifras no tienen en cuenta la inflación o cualquier otro factor externo
Ahora quehe aclarado cualquier pregunta que pueda tener, aquí es un vistazo a una comparación de costos de ejemplo utilizando cuatro métodos de inversión diferentes:
Años
Valor de cartera *
Index Fund
Target Date Fund
Robo-asesor
Asesor financiero
5)
$ 31,185
$ 31,146 (- $ 39)
$ 31,076 (- $ 109)
$ 30,989 (- $ 196)
$ 29,651 (- $ 1,534)
10)
$ 70,986
$ 70,803 (- $ 183)
$ 70,473 (- $ 513)
$ 70,072 (- $ 914)
$ 64,025 (- $ 6,961)
20)
$ 186,615
$ 185,584 (- $ 1,031)
$ 183,744 (- $ 2,871)
$ 181,524 (- $ 5,091)
$ 150,068 (- $ 36,547)
30)
$ 374,964
$ 371,663 (- $ 3,301)
$ 365,806 (- $ 9,158)
$ 358,790 (- $ 16,174)
$ 265,704 (- $ 109,260)
40)
$ 681,763
$ 673,326 (- $ 8,437)
$ 658,436 (- $ 23,327)
$ 640,737 (- $ 41,026)
$ 421,109 (- $ 260,654)
Entonces, ¿qué notas?
Lo primero a lo que probablemente se dirijan sus ojos es la cantidad que podría pagar en tarifas en el transcurso de 40 años más de $ 260,000!
Desdeestoy seguro de que no no quiero perder ese tipo de dinero, eche un vistazo a los otros tres.
Obviamente, si asume la misma rentabilidad y las mismas contribuciones para cada opción, la que cueste menos también será la más barata a largo plazo.
Sin embargo, los fondos de fecha objetivo, los robo-advisores y los asesores financieros afirman ofrecer a los consumidores un mejor trato: mayores rendimientos, menos problemas o ambos.
Los asesores financieros, especialmente, afirman que pueden vencer al mercado y obtener rendimientos mucho más altos. (Sin embargo, el 90% de ellos pierden sus objetivos.)
¿Cómo se han realizado las carteras de robo-advisor contra los fondos de fecha objetivo?
Es imposible decir qué rendimiento le daría un asesor financiero hipotético a largo plazo. Sin embargo, podemos decir lo que Betterment y un fondo de fecha objetivo de Vanguard le habrían dado en los últimos cinco años.
En su sitio web, Betterment le permite explorar el rendimiento histórico de sus carteras, desde 2004.
Si selecciona acciones del 90% (que debería tener un joven de 25 años) y establece su rango entre junio de 2011 y junio de 2016, entonces el rendimiento anual promedio de su cartera sería de aproximadamente 5.6%.
Vanguard es El fondo Target 2050, que sería adecuado para un joven de 25 años a partir de 2011, enumera sus rendimientos promedio en la página del fondo.
A partir del final del último trimestre (es decir. finales de junio), su rendimiento anual promedio en los últimos cinco años (p. ej. el mismo período que el ejemplo de Mejoramiento) es casi dos puntos porcentuales más alto, con 7.56%.
Si retrocede 10 años (y Betterment es solo ha existido desde 2010), Vanguard todavía supera la cartera de Betterment, con un rendimiento anual promedio de 5.8% a Betterment es 4.7%.
Los rendimientos anuales promedio durante períodos cortos de tiempo pueden ser engañosos
Sin embargo, una cosa a tener en cuenta es que el rendimiento promedio anual puede variar drásticamente según su fecha de inicio y fecha de finalización.
El SP500, por ejemplo, tiene un rendimiento anual promedio (ajustado a la inflación) del 7% desde su inicio en 1928. Pero cuando un inversor ingresó al mercado afectaría seriamente sus rendimientos.
Aquellos que ingresaron a fines de los años 60, por ejemplo, tendrían un gran retorno durante años. Sin embargo, uno que puso su dinero en los años 50 estaría muy bien. Como muchas cosas, el tiempo lo es todo.
Esto también es cierto para los años más recientes.
Si observa los retornos de Betterment es desde julio de 2012, muestra un impresionante rendimiento del 8,6%. Pero los retornos desde enero de 2013, solo seis meses después?
Un respetable 5.8%.
En esos seis meses, el SP500 aumentó más de 100 puntos y continuaría subiendo durante varios años más.
Cuanto más tarde entraste al rally, menos hizo por ti. (Es por eso que es tan importante no entrar en pánico después de una caída del mercado; te pierdes el inevitable rally.)
Wealthfront es por adelantado sobre la naturaleza impredecible de los retornos pero aún así estimar un rendimiento anual antes de impuestos de entre 4% y 6%.
Los asesores de Robo le ofrecen conveniencia y tranquilidad
Los robo-advisores toman el trabajo y se preocupan por los tres elementos más importantes de la planificación de la jubilación: contribuciones regulares, tarifas bajas y una cartera diversificada
Los asesores de Robo lo mantienen diversificado automáticamente
En Money Under 30, hablamos mucho sobre la importancia de la asignación de activos. Desea separar sus inversiones, manteniendo una cierta cantidad en acciones (y diferentes tipos de acciones), una cierta cantidad en bonos y posiblemente algunas incluso en efectivo.
Sin embargo, debido a los cambios en el mercado (p. Ej. las acciones suben o bajan, o los bonos suben o bajan), esas cantidades pueden salir de control y estar lejos de donde deberían estar para reducir el riesgo. Cuando eso sucede, debes reequilibrar.
Robo-advisors Los algoritmos reequilibran automáticamente su cartera en función de una serie de factores diferentes, como su edad y la cantidad de tiempo que tiene hasta que necesite el dinero.
Los sitios web de Robo-advisor facilitan la contribución a su cuenta
No lo hace no importa qué devoluciones obtenga si no lo hace t regularmente guarda dinero. Las contribuciones regulares son clave para el éxito de la jubilación.
A la escritora Lauren Barret, escritora de menos de 30 años, le gusta Betterment por lo fácil que es hacer contribuciones adicionales.
con otros corredores, me da la gana es siempre es difícil descubrir cómo depositar más dinero en su cuenta y elegir dónde está es go, ella dijo. Sus sitios web son muy frustrantes. Con Betterment, es excepcionalmente fácil. Esto es muy orientado al consumidor. Cuando el mercado se zambulló después del Brexit, pude iniciar sesión en mi cuenta y depositar más dinero en solo unos minutos. No lo hice no tengo que preocuparme por dónde ponerlo.
Ella sin embargo, todavía tiene un IRA de reinversión con Vanguard.
esus tarifas son excepcionalmente bajas en mi fondo de fecha objetivo y ellos esiguen siendo uno de los mejores corredores que existen. Pero rara vez deposito más dinero en esta cuenta, o muevo mucho las cosas, porque siempre es un dolor. Temo hacerlo.,C;
Si un asesor robo puede hacer que ahorre más dinero del que usted pagaría? Entonces vale la pena s.
Los asesores de Robo ponen su dinero en ETF de bajo costo
Betterment and Wealthfront invierte casi exclusivamente su dinero en fondos cotizados en bolsa, que tienden a ser muy baratos, con índices de gastos a menudo inferiores al 0,10%.
Resumen
Si bien puede parecerte estoy presionando para que pruebes un asesor robo, sé que Soy completamente neutral.
De hecho, invierto la forma tradicional de elegir mis propios fondos, pero a medida que aprendo más sobre los beneficios para robo-advising, y como tengo cada vez menos tiempo, estoy cambiando un poco mi opinión.
Recuerde,no soy un asesor financiero. Pero mi pedido es considerar todo tipo de costos cuando decida cómo invertir específicamente los costos / ahorros financieros y de tiempo de registrarse con un asesor robo.
Si no lo hace no sabe nada sobre inversiones, y don no tengo tiempo para aprender, no lo sé; no sugiero que lo pruebe por su cuenta. Echa un vistazo a robo-advising.
Pero si usted es un inversor inteligente y tiene tiempo para dedicarse a la investigación en profundidad y al monitoreo frecuente de su cartera, un robo-advisor puede no ser para usted.
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