Pregúntale a cualquier psicólogo y ellos te diré: los seres humanos son irracionales.
El amor, el miedo, la avaricia y una gran cantidad de otras emociones nos llevan incluso a los más sensatos a tomar decisiones que a menudo van en contra de nuestros mejores intereses.
Agregue un poco de miedo sobre el desempeño errático del mercado de valores (como los picos y valles del mes pasado es), y muchos de nosotros, de lo contrario, los humanos racionales, a menudo rompemos el principio número uno de los consejos de inversión. Es decir, entramos en pánico y vendemos en el fondo del mercado.
La buena noticia es que existe una estrategia de inversión que puede ayudarnos a evitar nuestras tendencias irracionales y establecer un programa de inversión automático que nos permita comprar más inversión cuando los precios bajen y menos cuando los precios suban. Esto es una estrategia clásica llamada promedio de costos en dólares.
- ¿Qué es el promedio de costos en dólares?
- Cómo funciona?
- Cómo la irracionalidad (miedo) perjudica a un portafolio de inversiones
- Cómo una estrategia de inversión sistemática suaviza los parches ásperos
- 8; DCA Drawback 9 ;
¿Qué es el promedio de costos en dólares?
El promedio de costos en dólares (DCA) es el acto de comprar una cantidad fija de una inversión a intervalos regulares. Cuando el costo por acción es bajo, el inversor puede comprar una mayor cantidad de acciones. Del mismo modo, se compran menos acciones cuando el precio por acción es alto.
El promedio de costos en dólares es una herramienta psicológica efectiva, dice Stephanie Genkin, planificadora financiera independiente de honorarios e instructora adjunta en NYU es Escuela de Estudios Profesionales. permite a los inversores sacar la emoción de la inversión, especialmente cuando los mercados son volátiles.
Tomemos el mes pasado, por ejemplo. Las acciones cayeron 300 puntos al final de la semana del 12 de diciembre una pérdida del 3.8 por ciento, lo que lo convierte en el peor desempeño semanal en más de tres años, dice Genkin. Cuando los expertos en medios advirtieron que la caída podría ser el comienzo de una mayor disminución del mercado, muchos inversores entraron en pánico.
Mientras tanto, una estrategia de promedio de costos en dólares puede ayudar a los inversores a mantener un nivel superior, especialmente cuando los mercados enfrentan el caos. La idea de comprar acciones en un mercado en caída es muy aterradora para la mayoría de las personas. Pero, menos de una semana [después de la disminución del 3.8 por ciento], el Dow saltó más de 400 puntos, lo que lo convierte en el mejor día en Wall Street en más de tres años. Simplemente se nota, si duermes, pierdes, dice Genkin.
La ventaja número uno de DCA es que ayuda a los inversores a mantenerse invertidos, incluso cuando sus cerebros quieren huir del mercado, gritando de miedo. puede t cronometrar el mercado, dice Genkin. El promedio de costos en dólares elimina toda la tentación de intentarlo (y fallar).
Cómo funciona?
Si invierte en un plan de jubilación a gran escala 401 (k), 403 (b) u otro plan de jubilación a gran escala que requiera inversión a intervalos regulares, usted ya tiene un promedio de costos en dólares. Felicidades! Si usted no es o no quiere ramificarse a otras opciones de inversión como un IRA individual, un fondo mutuo o una acción corporativa, una estrategia de DCA puede ayudarlo a evitar saltar de miedo cuando los mercados se vuelven agrios. Cada vez que se liquida una inversión, ya no tiene la oportunidad de beneficiarse de las ganancias del mercado, que a menudo se producen cuando menos las esperamos.
Con eso en mente, eche un vistazo a algunos cuadros que ayudan a mostrar cómo exactamente el DCA impacta una inversión.
Cómo la irracionalidad (miedo) perjudica a un portafolio de inversiones
Aunque creemos que lo haremos, la dura verdad es que los humanos no hacemos y siempre tomamos decisiones racionales, especialmente cuando tenemos miedo.he creado este gráfico anecdótico para mostrar cuántos inversores pueden y reaccionan a los altibajos del mercado.
Cómo una estrategia de inversión sistemática suaviza los parches ásperos
Al usar una estrategia de DCA, es menos probable que el inversor entre en pánico y venda sus acciones cuando el mercado declina. Aunque el precio de las acciones fluctúa durante el año, el inversor paga un promedio de $ 26.92 por acción durante el año por un total de 89.28 acciones. (Nota: puede comprar acciones fraccionarias en un fondo mutuo pero generalmente no en acciones.) El inversor sigue invirtiendo en el mercado y puede aprovechar el repunte que ocurre hacia fines de año.
Mes de la inversión
Cantidad invertida
Precio por acción
Número de acciones compradas
Enero
$ 200
$ 25
8)
Febrero
$ 200
$ 26
7.69
Marzo
$ 200
$ 26.50
7.55
Abril
$ 200
$ 27
7.41
Mayo
$ 200
$ 27.50
7.27
Junio
$ 200
$ 28
7.14
Julio
$ 200
$ 28.50
7.02
Agosto
$ 200
$ 28
7.14
Septiembre
$ 200
$ 27
7.41
Octubre
$ 200
$ 26
7.69
Noviembre
$ 200
$ 26.50
7.55
Diciembre
$ 200
$ 27
7.41
Total invertido
Costo promedio por acción
Total de acciones compradas
$ 2,400
$ 26.92
89,28
Al invertir cantidades establecidas en fondos a intervalos predeterminados, no solo lo configura y olvida, sino que los titulares gritones don ya no le importan, dice Genkin. Nuestros instintos están mal para ganar dinero en el mercado de valores. DCA es la forma de evitarlo. Se necesitan todas las conjeturas de cuándo invertir.
8; DCA Drawback
Para los inversores que se sientan en una suma global de efectivo que es listos para invertir, DCA puede tener sus inconvenientes. Los profesores de finanzas Richard E.Williams y Peter W. Bacon descubrieron que una inversión de suma global funcionará mejor la mayor parte de el tiempo (dos tercios del tiempo, para ser exactos) durante el primer año que una inversión utilizando El método DCA.
Como la mayoría de nosotros estamos invirtiendo a medida que ganamos nuestro dinero (de nuestros cheques de pago, es decir), nosotros probablemente sea mejor usar una estrategia de DCA. Sin embargo, la lección que se debe aprender de Williams y Bacon es que sentarse con una suma de dinero para que pueda distribuirlo de manera uniforme en el transcurso de un año puede no ser la mejor estrategia.
Sin embargo, para el resto de nosotros sin una gran pila de efectivo que hace un agujero en nuestros bolsillos de inversión, diviértanse con el promedio de costos en dólares.