Cada vez que se publica un estudio sobre los millennials y el dinero, los hallazgos suelen ser deprimentes.
Pero un estudio reciente atrapó mi ojo porque contenía algunas buenas noticias por una vez.
A pesar de sus desafíos económicos bien publicitados, los millennials representan el mayor porcentaje de compradores de viviendas recientes, según the National Association of Realtors 2015 Home Buyer and Seller Generational Tendencias estudiar.
Ahora, si usted y todos sus amigos tienen deudas y están y ganando mucho dinero, puede verse tentado a llamar a B.S. en este estudio.
Pero lo prometo es cierto. La propiedad de vivienda es t solo para adultos en sus 40s.
Aquí es cómo puede dejar de pagar el alquiler y comenzar a pagar una hipoteca, si así lo desea:
- Consolide la deuda de su tarjeta de crédito y los pagos de préstamos estudiantiles
- Solo necesita un pequeño pago inicial
- Su cuenta de jubilación puede proporcionarle su pago inicial (pero le recomendamos encarecidamente que no lo haga)
- Considere su salud general de finanzas personales
- Una vez más, solo porque pueda obtener un préstamo no significa que debería hacerlo
Consolide la deuda de su tarjeta de crédito y los pagos de préstamos estudiantiles
Puedes comprar una casa mientras estás endeudado. Todo depende de qué parte de su ingreso bruto mensual se destina a pagar los montos mínimos adeudados en deudas recurrentes como facturas de tarjetas de crédito, préstamos estudiantiles, préstamos para automóviles, etc.
Su relación deuda / ingresos es muy importante para los prestamistas. En pocas palabras, su relación DTI es una medida que compara su deuda con sus ingresos y determina cuánto puede pagar realmente en los pagos de la hipoteca.
La mayoría de los prestamistas no lo aprobarán para una hipoteca si su proporción de DTI supera el 43%.
Entonces, dice que gana $ 46,000 por año, el salario promedio a tiempo completo de los graduados universitarios en 2012. Y dice que como cuatro de cada diez millennials, gasta la mitad de su cheque de pago pagando sus deudas.
Eso significa que su ingreso bruto mensual es de $ 3,833. $ 1,916 se destina a la deuda.
Por lo tanto, su relación deuda / ingreso es del 50%. Obtenga más información sobre cómo calcular su relación deuda / ingresos aquí.
Los bancos ganaron t lo aprueban para un préstamo hipotecario, a menos que haga una de dos cosas:
- Comience a ganar más dinero
- Baje su deuda recurrente mensual y sus pagos
Obtener un trabajo mejor remunerado puede parecer la solución obvia. Pero eso podría llevar mucho tiempo (y solo pensar en todas esas entrevistas). Y en realidad puede perjudicar sus posibilidades de obtener un préstamo bancario, ya que algunos prestamistas son reacios a otorgar préstamos a personas con nuevos empleos.
Una mejor solución es consolidar sus deudas.
La cosa número uno que debe hacer para reducir la relación deuda / ingresos sin pagar la obligación es consolidar las deudas, dice Scott Sheldon, un oficial superior de préstamos de Sonoma County Mortgages. La consolidación de tarjetas de crédito o la consolidación de préstamos estudiantiles reducirá el pago mínimo mensual, lo que reducirá la relación deuda / ingresos y mejorará el poder de endeudamiento.
En otras palabras, en lugar de pagar seis tarjetas de crédito cada mes, consolide esos saldos en un pago mensual más bajo. Un mercado creciente de préstamos personales lo hace más fácil. Por ejemplo, if tiene buen crédito, puede obtener un préstamo personal de hasta $ 35,000 para consolidar sus tarjetas de crédito a veces a tasas de interés que son mejor que las tarjetas mismas.
Consolide sus préstamos estudiantiles también. Los préstamos estudiantiles tienen el mismo efecto que un préstamo para automóvil o una tarjeta de crédito, Scott dice.
Ahora vuelva a calcular su relación deuda / ingresos. Es el número más bajo? Si es así, un banco puede otorgarle un préstamo hipotecario.
Solo necesita un pequeño pago inicial
Cuando comencé a pensar en comprar una casa, supuse que necesitaría un pago inicial del 20%. Dado que tenía muy pocos ahorros, asumí que yo estaría tratando con propietarios por el resto de mi vida.
Pero lo hice t necesita cerca del 20%.
20% de descuento es lo que la gente pagó hace 20 años, Scott dice. El mínimo que necesita hoy es un 3.5% de descuento para un préstamo de la FHA o un 5% de descuento para un préstamo convencional.
Por supuesto, cuanto más dejes, menos pagarás cada mes y mejor tasa de interés obtendrás.
Pero solo puse un 5% de descuento y mi tasa de interés es apenas del 5%.
Su cuenta de jubilación puede proporcionarle su pago inicial (pero le recomendamos encarecidamente que no lo haga)
Sí, puede usar hasta $ 10,000 de un IRA, sin penalización, para comprar su primera residencia primaria y . Si tiene un 401 (k), puede pedir prestado dinero de su cuenta y devolverlo con el tiempo.
Usted probablemente esté pensando que es terrible para un sitio de finanzas personales recomendar esto, pero el hecho es que las personas lo hacen si se lo decimos y lo hacemos; es una mala idea o no. El 17% de los millennials ya han tomado un préstamo de su plan de jubilación.
Nuevamente, recomendamos no tomar un préstamo de su cuenta de jubilación. Pero si realmente quiere comprar una casa y va a fingir que se deslizó sobre esa parte de este artículo hay algunas cosas que debe saber.
Como la mayoría de los préstamos, asegúrese de poder devolverlo en un corto período de tiempo
Si comprar una casa vale la pena perder un poco (a veces mucho) de sus ahorros para la jubilación, puede hacerlo.
Pero, dado que usted ya está pagando préstamos estudiantiles, usted no t quiere pasar su vida también pagando un préstamo 401 (k). Asegúrese de tener un tiempo establecido para pagar el préstamo, con pagos mensuales retirados de su cheque de pago.
Evite penalizaciones
Usted querrá evitar cualquier penalización por retirar dinero antes de su cuenta. Afortunadamente, un estudio realizado por el Employee Benefit Research Institute, muestra que el 87% de los planes 401 (k) ofrecen opciones de préstamo.
Esto difiere de los IRA tradicionales, que solo permiten retiros anticipados realizados antes de los 59 años # xB, y cobran un impuesto de penalización del 10%.
Sin embargo, hay algunas excepciones al impuesto de penalización para retiros de IRA tradicionales. Uno de los cuales es si usted retira hasta $ 10,000 para comprar una casa primaria por primera vez. Esta es una cantidad mucho menor que los préstamos que puede tomar de su 401 (k).
Considere su salud general de las finanzas personales
Solo porque tienes deudas (es decir. préstamos estudiantiles) no t significa que tiene mal crédito, que es otro factor importante en la compra de una casa.
Cuando usted esté listo para comprar una casa, usted deberá considerar todas sus deudas, su crédito y su seguridad laboral.
Si consolida sus deudas y obtiene pagos mensuales más bajos (y los paga en su totalidad cada mes), su trabajo es bastante seguro y bien remunerado, y usted tiene un historial crediticio estelar, allí es no hay razón para dejar que su deuda lo aleje de la casa de sus sueños.
Nuevamente, solo porque puede obtener un préstamo no significa y significa que debe
dice que toma todos estos consejos y califica para un préstamo hipotecario.
Antes de volverse adicto a Zillow o Realtor.com, pase un tiempo reflexionando si usted está realmente listo para comprometerse y con cuánta casa desea comprometerse.
Estirando su relación deuda / ingreso al máximo 45% la asignación es una propuesta arriesgada a menos que sus ingresos estén listos para aumentar en el futuro o cualquier otra obligación del consumidor que tenga está a punto de pagar fuera, Scott dice.